לפי מחשבון פשוט נטו, ב-2026 על סכום של 100,000 ₪ – הלוואה ב-8% ל-10 שנים עולה כ-45,600 ₪ ריבית, בעוד שאותו כסף מושקע בתשואה שנתית מונחת של 7% צומח בכ-101,000 ₪, כלומר הרווח מההשקעה גבוה מעלות ההלוואה בכ-55,000 ₪ תחת הנחות אלה.
איך זה מחושב?
המחשבון משווה שני מסלולים על אותו סכום ואותה תקופה. עלות ההלוואה מחושבת בלוח שפיצר: החזר חודשי קבוע לפי הריבית והתקופה, וסך הריבית הוא סך כל ההחזרים פחות הקרן. הרווח מההשקעה מחושב בריבית דריבית: סכום × (1 + תשואה שנתית)^שנים, פחות הסכום המקורי. התוצאה היא ההפרש המספרי בין סך ריבית ההלוואה לרווח מההשקעה.
בדוגמה: הלוואה של 100,000 ₪ ב-8% ל-10 שנים – החזר חודשי של כ-1,213 ₪ וסך ריבית של כ-45,600 ₪. אותו סכום מושקע בתשואה מונחת של 7% צומח בכ-101,000 ₪, כך שהרווח מההשקעה גבוה מעלות ההלוואה בכ-55,000 ₪. זו השוואה אריתמטית בלבד: תשלומי ההלוואה ודאיים ואילו התשואה אינה, השווקים תנודתיים, ומינוף מגדיל גם הפסדים. ב-9% הלוואה מול 3% תשואה התוצאה מתהפכת. תשואות עבר אינן מבטיחות תשואות עתיד.
שאלות נפוצות
מה עדיף הלוואה או השקעה
אין תשובה אחת – זו שאלה מספרית שתלויה בפער בין הריבית לתשואה. בדוגמה של 8% הלוואה מול 7% תשואה על 100,000 ₪ ל-10 שנים, הרווח מההשקעה גבוה מעלות ההלוואה בכ-55,000 ₪; ב-9% מול 3% התוצאה מתהפכת. תשלומי הלוואה ודאיים, תשואה אינה ודאית.
כמה ריבית משלמים על הלוואה של 100,000 שקל
בהלוואה של 100,000 ₪ ב-8% ל-10 שנים בלוח שפיצר: החזר חודשי של כ-1,213 ₪ וסך ריבית של כ-45,600 ₪ על פני כל התקופה.
האם לקחת הלוואה כשיש כסף מושקע
המחשבון מציג את המספרים בלבד: סך ריבית ההלוואה מול צמיחת הכסף המושקע באותה תקופה. תשלומי ההלוואה קבועים וודאיים, התשואה תלויה בשוק, ומינוף מגדיל גם הפסדים. תשואות עבר אינן מבטיחות תשואות עתיד.
החישוב הוא הערכה כללית להמחשה בלבד, אינו מהווה ייעוץ מס, ייעוץ פנסיוני, ייעוץ השקעות או תחליף לייעוץ אישי אצל בעל רישיון, ואין להסתמך עליו לקבלת החלטות.
